US IG OAS 최근 1주 변화 (최신 관측 2026-09-23)

한 줄 판단 (주간 크레딧 요약 불릿용)

• US IG OAS 77bp(9/23)로 1주 전(9/16, 78bp) 대비 -1bp 소폭 축소, 최근 3개월 범위 74~82bp의 하단 37% 위치(평균 78.7bp보다 1.7bp 타이트) — 방향은 여전히 축소 쪽이지만 9/18 이후 4일째 77bp 정체로 추가 축소 여력은 3bp(3개월 저점 74bp)에 불과해, IG는 스프레드 축소 베팅이 아니라 캐리 목적 보유가 적정.

데이터

• 3개월 범위 내 위치: (77-74)/(82-74) = 37.5%
• 3개월 67개 관측 중 77bp 미만 12개(18%), 77bp 이하 18개(27%)

해석 (사실 → 판단 → 행동)

• 사실: 8월 중순 82bp 고점 이후 한 달여 동안 5bp 축소됐고, 최근 1주는 -1bp로 속도가 둔화됐다(9/18~9/23 77bp 고정).
• 판단: 3개월 범위 하단 3분의 1 근처로, 저점까지 3bp·고점까지 5bp라 위아래 여지가 모두 좁다. 방향 신호보다는 "타이트한 구간에서 정체" 국면.
• 행동: 신규 IG 편입은 스프레드가 아니라 쿠폰·금리 레벨 기준으로 선별, 80bp 이상 재확대 시 분할 매수 여력 확보.

데이터 주의

• 파일 last_updated는 2026-09-25이지만 최신 관측일은 2026-09-23 — 9/24·9/25 값은 아직 없음(게시 시차).
• 외부 원천 신규 호출 없음. 이 JSON 보유 구간은 2026-02-16~2026-09-23(160개).

재현 명령

python3 -c "import json;d=json.load(open('/Users/ron/.hermes/workspace/memory/macro-timeseries/BAMLC0A0CM.json'))['data'];print(d[-6:])" → [{'date': '2026-09-16', 'value': 0.78}, {'date': '2026-09-17', 'value': 0.78}, {'date': '2026-09-18', 'value': 0.77}, {'date': '2026-09-21', 'value': 0.77}, {'date': '2026-09-22', 'value': 0.77}, {'date': '2026-09-23', 'value': 0.77}]

출처

• 데이터: /Users/ron/.hermes/workspace/memory/macro-timeseries/BAMLC0A0CM.json (8행 "last_updated": "2026-09-25"), 조회 2026-09-27 01:16 KST
• 추적 정의: /Users/ron/.hermes/workspace/scripts/pipeline/market_indicator_tracker.py 882행 IG_SPREAD(BAMLC0A0CM)
• 관련: [[260926_hermes_us-ig-oas-weekly]], [[260924_hermes_us-ig-hy-oas-weekly]]

ZK 연결 (2026-09-27 같은날 크레딧 묶음)

• [[260927_hermes_us-ig-all-in-yield-decomp]] — 올인 금리 주간 분해(국채 5·10년 + IG OAS)
• [[260927_hermes_weekly-credit-market-inputs]] — 주간 크레딧 요약본 입력값(IG·HY·국채)
• [[260927_hermes_HY-국채금리-주간변화]] — HY OAS·미국채 주간변화(HY 선행 확대)
• [[260927_IG_올인금리_기간최고_OAS하위29_듀레이션매수]] — 원자 노트: 올인 금리 기간 최고 vs OAS 하위 29%, 듀레이션 매수
• [[MOC-크레딧채권]] — 크레딧/채권 허브