BMT
비엠티 Ticker: 086670.KS
포지셔닝
피팅/밸브 3축 다각화(조선+반도체+원전)
[[헤게모니]] 국면
| 항목 | 값 |
|---|---|
| 국면 | 1->2국면 전환 |
| 간섭유형 | 보강간섭 |
| Tier | Tier 2 |
이익 궤적 (마진델타)
| 항목 | 값 |
|---|---|
| 현재 OPM | 4.9% |
| 과거 피크 | 28.0%(2005) (한기평) |
| 타겟 OPM | 10% |
| 마진델타 | +5.1pp |
밸류에이션
| 항목 | 값 |
|---|---|
| Forward PER | 31.3x* |
| 시총 | 1,404억 |
투자 테시스
Superlok 브랜드 피팅/밸브. 해양+반도체+원전 3축 다각화. OP +190% vs 매출 +17.4%(H1 기준) = 2국면 전환. 과거 피크 28%(2005)는 극소 매출 시기라 비교 부적절. 소형주 유동성 제한.
연결
- [[260313_고유가-지속-시-해양플랜트-관심영역]] (v3.5 리포트)
- [[260313_해양플랜트_과거피크OPM-전수검증]] (한기평 검증 데이터)
- [[260313_리포트-방법론_사이클-산업-투자-가이드]] (분석 프레임워크)
작성: 2026-03-13 | 해양플랜트 리포트 v3.5 기업 분석 데이터
관련 노트
- [[헤게모니]]