산업 사이클 변화
- 조선: 확장기 — BDI·선가 상승, 백로그 양호
- 반도체(메모리): 회복기 — SOX·ETF 약세 속 DDR5/HBM 수요 신호 존재
- 석유화학: 수축기 — 에틸렌 스프레드 압박, 원가 부담 확대
- 에너지/정유: 확장기 — Brent·WTI 강세, 정제마진 개선 징후
어닝 시그널
- 상향: 없음
- 하향: 없음
- 관심: 없음
밸류에이션 경보
- 특이 알림 없음
매크로 영향
- 레짐: 스태그플레이션
- 핵심: 에너지·조선·방산은 상대적 수혜, 석유화학은 강한 역풍 (원가 압박)
산업 연결
- 에너지↑ → 조선(탱커) 수요 ↑, 석유화학 원가 ↑
- 조선 확장 → 후판(철강) 수요 ↑ (POSCO 관찰)
가설 검증
- 해당 가설 없음
요약
스태그플레이션 환경에서 에너지·조선·방산이 상대적 수혜. 석유화학은 원가 압박으로 주의 필요.
볼트 연결 0건